CHICAGO-(BUSINESS WIRE)-JBT Corporation (NYSE : JBT) a annoncé aujourd'hui qu'elle avait conclu un accord définitif pour vendre son activité AeroTech à Oshkosh Corporation (NYSE : OSK) dans le cadre d'une transaction entièrement en espèces évaluée à 800 millions de dollars, sous réserve des éléments habituels postérieurs à la clôture.
"Comme nous l'avons indiqué lors de notre journée des investisseurs en mars 2022, la cession de AeroTech soutient notre stratégie visant à devenir un fournisseur de solutions alimentaires et de boissons à part entière", a déclaré Brian Deck, président et directeur général de JBT. "La transformation en une société à part entière permet de se concentrer sur la croissance et l'amélioration de notre franchise FoodTech , qui opère sur des marchés très résilients, offre des perspectives de croissance attrayantes et un profil de marge en expansion, et génère un solide flux de trésorerie disponible."
"Oshkosh, l'un des principaux innovateurs en matière de véhicules et d'équipements spécialisés, est en parfaite adéquation avec AeroTech et permettra à l'entreprise AeroTech de rester un leader sur le marché des équipements et infrastructures aéroportuaires essentiels", a ajouté M. Deck.
Utilisation prévue des produits et impact sur les résultats financiers
JBT prévoit d'utiliser le produit net de la transaction conformément à ses priorités déclarées en matière d'allocation de capital, notamment le remboursement de la dette et la poursuite d'une croissance inorganique disciplinée sur le site FoodTech . Les impôts en espèces découlant de la transaction sont estimés à environ 120 millions de dollars.
À partir du deuxième trimestre 2023, JBT prévoit de classer AeroTech comme détenu en vue de la vente et prévoit de présenter les résultats financiers de AeroTech en tant qu'activités abandonnées dans les états financiers consolidés de la société.
JBT estime que la classification de AeroTech comme détenu en vue de la vente aura un impact dilutif sur le bénéfice par action (BPA) GAAP du deuxième trimestre 2023 des activités poursuivies d'environ 0,33 $ et le BPA ajusté des activités poursuivies d'environ 0,40 $. La dilution du BPA reflète principalement le bénéfice estimé de AeroTech, qui est avant tout impact de la transaction. La société prévoit de fournir des détails plus définitifs sur l'impact de ses résultats pour l'ensemble de l'année 2023 lorsqu'elle publiera les résultats du deuxième trimestre 2023.
Détails de la transaction
Le prix d'achat représente un multiple d'environ 14,7 fois l'EBITDA ajusté AeroTech des quatre derniers trimestres au 31 mars 2023. La transaction devrait être finalisée au troisième trimestre 2023, sous réserve des conditions de clôture habituelles et des approbations réglementaires requises.
Morgan Stanley & Co. LLC et Centerview Partners LLC sont les conseillers financiers de JBTet Kirkland & Ellis LLP est le conseiller juridique de JBT.
JBT Corporation (NYSE : JBT) est l'un des principaux fournisseurs mondiaux de solutions technologiques pour les segments à forte valeur ajoutée du marché industrie alimentaire et des boissons. JBT conçoit, produit et entretient des produits et des systèmes sophistiqués pour des clients multinationaux et régionaux par l'intermédiaire de son segment FoodTech . JBT vend également des équipements et des services critiques à des clients du secteur du transport aérien national et international par l'intermédiaire de son segment AeroTech . JBT La société emploie environ 7 200 personnes dans le monde entier et exerce des activités de vente, de service, de fabrication et d'approvisionnement dans plus de 25 pays. Pour plus d'informations, veuillez consulter le site www.jbtc.com.
Le présent communiqué contient des déclarations prospectives au sens de la section 21E du Securities Exchange Act de 1934, tel que modifié, et du Private Securities Litigation Reform Act de 1995, et ces déclarations sont censées bénéficier de la protection de la sphère de sécurité fournie par le PSLRA. Les déclarations prospectives sont des informations de nature non historique et sont soumises à des risques et à des incertitudes qui échappent à la capacité de contrôle de JBT. Ces déclarations prospectives comprennent, entre autres, des déclarations relatives à nos activités et à nos résultats d'exploitation, à la cession de AeroTech, aux avantages escomptés de la transaction et au calendrier prévu pour la clôture de la transaction, ainsi qu'à nos objectifs, stratégies, plans, buts et cibles. Les facteurs qui pourraient faire en sorte que nos résultats réels diffèrent matériellement des attentes comprennent, sans s'y limiter, les facteurs suivants : le risque que les conditions énoncées dans l'accord définitif ne soient pas satisfaites ou ne fassent pas l'objet d'une renonciation ; les incertitudes quant au calendrier de la clôture de la transaction ; les fluctuations de nos résultats financiers ; les retards imprévus ou l'accélération de nos cycles de vente ; la détérioration des conditions économiques, y compris les impacts des retards de la chaîne d'approvisionnement et la réduction de la disponibilité des matériaux ou des composants ; les pressions inflationnistes, y compris les augmentations des coûts de l'énergie, des matières premières, du fret et de la main d'œuvre ; les perturbations des conditions politiques, réglementaires, économiques et sociales des pays dans lesquels nous exerçons nos activités ; les modifications de la réglementation commerciale, des quotas, des droits de douane ou des tarifs douaniers ; les risques liés aux acquisitions ou aux investissements stratégiques ; les fluctuations des taux de change ; les changements dans les habitudes de consommation alimentaire ; l'impact des pandémies, des maladies d'origine alimentaire et des maladies sur divers produits agricoles ; les conditions météorologiques et les catastrophes naturelles ; l'impact du changement climatique et des initiatives de protection de l'environnement ; notre capacité à nous conformer aux lois et réglementations régissant nos activités aux États-Unis et dans d'autres pays.S. les actes de terrorisme ou de guerre, y compris le récent conflit entre la Russie et l'Ukraine ; la résiliation ou la perte de contrats avec des clients importants et les risques associés aux contrats à prix fixe, en particulier pendant les périodes de forte inflation ; les initiatives d'approvisionnement des clients ; la concurrence et l'innovation dans nos industries ; la difficulté à mettre en œuvre notre stratégie commerciale "pure play" dans le domaine de l'alimentation et des boissons ; notre capacité à développer et à introduire des produits et services nouveaux ou améliorés et à suivre le rythme des développements technologiques ; la difficulté à développer, préserver et protéger notre propriété intellectuelle ou à se défendre contre les plaintes pour violation ; les pertes catastrophiques dans l'une de nos installations et la continuité des activités de nos systèmes d'information ; les risques de cybersécurité tels que les intrusions dans le réseau ou les schémas de ransomware ; la perte de cadres clés et d'autres membres du personnel ; la responsabilité potentielle découlant de l'installation ou de l'utilisation de nos systèmes ; notre capacité à nous conformer à la législation des États-Unis en matière d'environnement et de santé publique ; les risques liés à l'utilisation des technologies de l'information et de la communication.S. Notre capacité à nous conformer aux lois américaines et internationales régissant nos activités et nos secteurs d'activité ; l'augmentation des obligations fiscales ; les arrêts de travail ; les fluctuations des taux d'intérêt et des rendements des actifs de pension ; une défaillance systémique du système bancaire aux États-Unis ou dans le monde ayant un impact sur la situation financière de nos clients et sur leur demande de nos biens et services ; la disponibilité et l'accès aux ressources financières et autres ; et d'autres facteurs décrits sous les rubriques "Facteurs de risque" et "Rapport de gestion et analyse de la situation financière et des résultats d'exploitation" dans le dernier rapport annuel de la société sur le formulaire 10-K déposé par JBT auprès de la Securities and Exchange Commission et dans tout formulaire 10-Q déposé ultérieurement. JBT JBT ne s'engage pas à mettre à jour ou à réviser publiquement les déclarations prospectives faites par JBT ou en son nom, que ce soit à la suite de nouvelles informations, de développements futurs, d'événements ultérieurs ou de changements de circonstances ou pour toute autre raison.
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